长期股权投资

　　长期投资，是指不满足短期投资条件的投资，即不准备在1年或长于1年的经营周期之内转变为现金的投资。企业管理层取得长期投资的目的在于持有而不在于出售，这是与短期投资的一个重要区别。长期投资按其性质分为长期债券投资、长期股权投资和其他长期投资。

　　一、长期股权投资

　　长期股权投资，是指小企业准备长期持有的权益性投资。长期股权投资依据对被投资单位产生的影响，分为以下四种类型：

　　(1)控制，是指有权决定一个企业的财务和经营政策，并能据以从该企业的经营活动中获取利益，被投资单位为本企业的子公司。

　　(2)共同控制，是指按合同约定对某项经济活动所共有的控制，被投资单位为本企业的合营企业。

　　(3)重大影响，是指对一个企业的财务和经营政策有参与决策的权力，但并不决定这些政策，被投资单位为本企业的联营企业。

　　(4)无控制、无共同控制且无重大影响，并以长期持有为目的的其他权益性投资。

　　长期股权投资主要具有以下四方面特点。

　　1．长期持有

　　长期股权投资的目的是为长期持有被投资单位的股份，成为被投资单位的股东，并通过所持有的股份，对被投资单位实施控制或施加重大影响，或为了改善和巩固贸易关系，或持有不易变现的长期股权投资等。

　　2.利益风险并存，可以获取经济利益但须承担相应的风险

　　长期股权投资的最终目标是为了获得较大的经济利益，这种经济利益可以通过分得利润或股利获取，也可以通过其他方式取得，如被投资单位生产的产品为投资企业生产所需的原材料，在市场上这种原材料的价格波动较大，且不能保证供应。在这种情况下，投资企业通

　　过所持股份，达到控制或对被投资单位施加重大影响，使其生产所需的原材料能够直接从被投资单位取得，而且价格比较稳定，保证其生产经营的顺利进行。但是，如果被投资单位经营状况不佳，或者进行破产清算时，投资企业作为股东，也需要承担相应的投资损失。

　　3．通常不能随时出售

　　除股票投资外，长期股权投资通常不能随时出售。投资企业一旦成为被投资单位的股东，依所持股份份额享有股东的权利并承担相应的义务，一般情况下不能随意抽回投资。

　　4．投资风险较大

　　长期股权投资相对于长期债券投资而言，投资风险较大。在我国，长期股权投资的取得方式主要有：

　　(1)在证券市场上以货币资金购买其他企业的股票，以成为被投资单位的股东。

　　(2)以资产（包括货币资金、无形资产和其他实物资产）投资于其他单位，从而成为被投资单位的股东。

　　从核算范围看，企业会计准则中的长期股权投资主要核算有：

　　(1)企业持有的对子公司、联营企业以及合营企业的投资。

　　(2)企业持有的对被投资单位不具有控制、共同控制或重大影响，并且在活跃市场上没有报价、公允价值不能可靠地计量的长期股权投资。

　　小企业会计准则中的长期股权投资不只核算前两项，还可以核算“准备长期持有，并且活跃市场中有报价、公允价值能可靠地计量的权益性投资”。

　　二、长期股权投资核算

　　一、长期股权投资的初始计量

　　根据小企业会计准则，长期股权投资应当按照成本进行计量。初始取得时的计量方法：以支付现金取得的长期股权投资，，应当按照购买价款和相关税费作为成本进行计量，实际支付价款中包含的已宣告但尚未发放的现金股利，应当单独确认为应收股利，不计入长期股权投资的成本；通过非货币性资产交换取得的长期股权投资，应当按照换出非货币性资产的评估价值和相关税费作为成本进行计量。其具体会计处理如下：

　　(1)小企业以支付现金取得的长期股权投资，如果实际支付的购买价款中包含已宣告但尚未发放的现金股利，应当按照实际支付的购买价款和相关税费扣除已宣告但尚未发放的现金股利后的金额，借记“长期股权投资”科目，按照应收的现金股利，借记“应收股利”科目，按照实际支付的购买价款和相关税费，贷记“银行存款”科目。

　　【例】2×18年3月1日，A小企业购入B股份公司普通股股票100000股，每股8.5元，其中包括已宣告但尚未发放的现金股利，每股0.5元，以银行存款支付。占B公司实际发行在外股数的5%，并准备长期持有，另支付相关费用20000元。该企业的账务处理如下：

　　应收股利=100000×0.5=50000（元）

　　投资成本=100000×（8.5-0.5）+20000=820000（元）

　　借：长期股权投资——B公司820000

　　应收股利50000

　　贷：银行存款870000

　　(2)通过非货币性资产交换取得的长期股权投资，应当按照非货币性资产的评估价值与相关税费之和，借记“长期股权投资”科目，按照换出非货币性资产的账面价值，贷记“固定资产清理”“无形资产”等科目，按照支付的相关税费，贷记“应交税费”等科目，按照其差额，贷记“营业外收入”科目或借记“营业外支出”等科目。

　　【例】2×18年5月1日，A小企业以一项专利技术购入C股份公司普通股股票120000股，不含已宣告但尚未发放的现金股利。A小企业的该项专利技术账面价值600000元，已累计摊销120000元，经专业机构评估的公允价值为560000元。假设不考虑相关税费。该企业的账务处理如下：

　　借：长期股权投资——C公司560000

　　累计摊销120000

　　贷：无形资产600000

　　营业外收入80000

　　二、长期股权投资的后续计量

　　小企业会计准则规定，小企业取得的长期股权投资应当采用成本法进行会计处理。在长期股权投资持有期间，被投资单位宣告分派的现金股利或利润，应当按照应分得的金额确认为投资收益。即按照应分得的金额，借记“应收股利”科目，贷记“投资收益”科目。

　　【例】沿用[例6-13]，2×18年4月15日，A小企业收到B公司已宣告发放的现金股利50000元。

　　2×19年3月15日，B公司宣告发放现金股利，每股0.4元。4月15日，A小企业收到B公司分派的现金股利。该企业的账务处理如下：

　　(1)2×18年4月15日，收到股利：

　　借：银行存款50000

　　贷：应收股利50000

　　(2)2×19年3月15日，宣告发放股利：

　　借：应收股利40000

　　贷：投资收益40000

　　(3)2×19年4月15日，收到股利：

　　借：银行存款40000

　　贷：应收股利40000

　　三、长期股权投资的处置

　　小企业处置长期股权投资，处置价款扣除其成本、相关税费后的净额，应当计入投资收益。具体会计处理过程中，应按照处置价款，借记“银行存款”等科目，按照其成本，贷记“长期股权投资”科目，按照应收未收的现金股利或利润，贷记“应收股利”科目，按照其差额，贷记或借记“投资收益”科目。

　　【例】沿用[例6-15]，2×19年5月31日，A小企业将持有的B公司的长期股权投资以每股8;7元的价格出售。同时支付相关手续费10000元。该企业的账务处理如下：

　　借：银行存款860000

　　贷：长期股权投资——B公司820000

　　投资收益40000

　　四、长期股权投资损失的计量

　　小企业长期股权投资符合下列条件之一的，减除可收回的金额后确认的无法收回的长期股权投资，作为长期股权投资损失：

　　(1)被投资单位依法宣告破产、关闭、解散、被撤销，或者被依法注销、吊销营业执照的。

　　(2)被投资单位财务状况严重恶化，累计发生巨额亏损，已连续停止经营3年以上，且没有重新恢复经营改组计划的。

　　(3)对被投资单位不具有控制权，投资期限届满或者投资期限已超过10年，且被投资单位因连续3年经营亏损导致资不抵债的。

　　(4)被投资单位财务状况严重恶化，累计发生巨额亏损，已完成清算或清算期超过3年以上的。

　　(5)国务院财政、税务主管部门规定的其他条件。

　　根据小企业会计准则规定确认实际发生的长期股权投资损失，应当按照可收回的金额，借记“银行存款”等科目，按照其账面余额，贷记“长期股权投资”科目，按照其差额，借记“营业外支出”科目。

　　【例】2×18年7月31日，A小企业获悉D股份公司财务状况严重恶化，累计发生巨额亏损，已连续停止经营3年以上，且没有重新恢复经营改组计划。A小企业估计持有该公司的股票全部不能收回，2×18年7月31日，长期股权投资账面余额为130000元。A小企业的账务处理如下：

　　借：营业外支出130000

　　贷：长期股权投资——D公司130000